LEAP колл-опционы на индекс акций

Несмотря на жуткое название, смысл инструмента достаточно простой, сейчас объясню.

Первое. Сначала проблематика: теория инвестиций говорит нам, что чем моложе инвестор, тем больше риска он должен брать, пока молодой. Чем старше, тем менее рискованным должен быть его инвестиционный портфель. Отсюда сразу видна проблема: молодым нечего инвестировать, у них нет накоплений.

При этом, самые волатильные и прибыльные инвестиции нужно делать именно пока молодой.

А денег для инвестирования нет.

Второе. Теперь вкратце об опционах. Опционы - это право, но не обязанность купить актив в будущем по зафиксированной цене. Своего рода страховка. По финансовой природе, в которую я не буду углубляться, можно реплицировать доходность акции в виде смеси из "облигация + опцион", причем облигация реплицирует "спокойную" часть доходности, а опцион реплицирует скачки цены туда сюда (волатильность). Отсюда нетрудно заметить, что опцион представляет собой leveraged позицию в акцияю. Leveraged - значит с финансовым рычагом, когда вы привлекаете долг для более объемной покупки актива. То есть, условно говоря, инвестируя 1000 долларов в опционы вы берете такой же риск, как и инвестируя например 10 000 в акции. По сути, вы привлекаете долг, чтобы вложить в акции.

LEAP - значит, что опцион долгосрочный, и вы снижаете риск того, что акция внезапно рухнет и не успеет отрасти.

Индекс акций - значит что вместо того, чтобы ставить на конкретную акцию, что очень рискованно, вы ставите на весь рынок акций в целом.

Соответственно, риск того, что весь рынок акций не вырастет за три год достаточно маленький и управляемый.

Остался лишь вопрос того, что у инвестора мало денег - и именно поэтому он покупает не сам индекс, а опционы на него, тем самым привлекая финансовый рычаг.

Мне кажется, это достаточно неплохое решение для проблемы инвестирования в молодости.