Анализ курсов валют по отношению к тенге
Добрый день
До этого я написал про экономическую теорию и проблемы Казахстана. Рассказ вышел не самый интересный, так как, обсуждение экономической теории и проблем Казахстана займет не один пост, а целый том. Возможно даже несколько томов....
Сейчас я хотел бы постараться описать практику торгов на курсе обмена валют в самом простом ее исполнение и минимальным набором переменных.
Для самого простого анализа возьмем корзину ДОЛЛАР/ТЕНГЕ (USD/KZT).
Основными переменными влияющими на данную корзину (в принципе на другие корзины, которые вывешиваются на обменниках Алматы) влияют:
- Цена на нефть - это я называю основной фактор или фактор-кикер (Brent, WTI)
- Индексы мировых бирж ценных бумаг - казахстанский KASE рассматривать не имеет огромного смысла для простого анализа. Да и информации там мало предоставляется
- Ожидание основных игроков на рынке Казахстана (в основном это банки) - тут идет субъективный личный анализ. Игроки на рынке Казахстана бывают очень не рациональными, поэтому, из-за их действий можно и не попасть в точку
Данный пост я пишу для того чтобы помочь рядовым гражданам. Для их понимания на самом простом уровне, из-за чего же курс тенге "скачет".
Пост буду пополнять как можно чаще, чтобы у нас с вами получились исторические стат данные. Тогда даже возможно вывести даже формулу по которой тенге движется в зависимости от внешних факторов.
Сейчас 01.02.2016 12:56
Курс тенге (по данным mig.kz) 357-361 (покупка-продажа)
Утренняя сессия торго нефти марки Brent началась с пиковых значений 35.99 долларов за барель
WTI 33.62
Стоковые индексы также закончились в пятницу хорошими позициями, и в понедельник 01.02.2016 продолжили рост.
В такой ситуации наш анализ слегка усложняется, так как рынки ценных бумаг и рынки полезных ископаемых разнятся в своих ожиданиях.
Извините, иногда как и сегодня буду писать быстро и без детального анализа, так как времени много у меня нету.
Подведем итоги:
Нефть - падает. Факторы влияния - рассеивание возможности переговоров России и ОПЕК для снижения добычи, плохие стат. данные КНР (крупнейшего импортера нефти)
Ценные бумаги поднимаются - возможность гос.помощи на рынках Европы, ФРС США отказались поднимать главную ставку из-за страха большого падения ценных бумаг
Факторы Казахстана - Большее влияние имеет конечно же нефть, но рынки ценных бумаг и политика остаются в зоне влияния.
Ожидания игроков на рынке Казахстана - вслед за падением нефти ценные бумаги будет слегка лихорадить
Итог: Курс на после обеденную сессию 01.02.2016 или на завтра 02.02.2016 (так как наш рынок реагирует с лагом примерно в сутки) составит 362-365 (покупка продажа), примерно укрепление доллара минимум на 1%. Поднятие рынков ценных бумаг и падение нефти, оба фактора противовесы для Тенге. Но все таки РК сырьевая страна...
Обновление:
Сегодня 02.02.2016 12:25
Курс по данным mig.kz составляет 365-369 тенге/доллар и утренняя сессия уже закончилась. Вчера мы с вами не смогли точно указать курсы валют. Но угадали движение тенге.
1. Предсказали сторону движение тенге - падение
2. Также были правы в том, показали укрепление доллара минимум на 1%
Надеюсь моя информация помогла. Те кто купил доллары вчера по 361 тенге, сделали правильно. Сегодня, даже продав, вы заработаете по 4 тенге за каждый доллар (365-361=4). Для таких моментов я и пишу данный пост, чтобы люди самостоятельно смогли составлять свой анализ и решать когда им стоит покупать или продавать тенге.
Давайте разберем рынки на сегодня.
Перед тем как начнем анализ я хотел обратить внимание читателей на один момент. Спрэд между продажей и покупкой валюты изменился. Если ранее он по закону должен был быть не более 2-3 тенге, то сейчас 6-7 тенге. А это значит что заработать имея наличные деньги будет, труднее и придется ждать большей волатильности тенге или доллара. Но для тех имеет спец. программы и является игроком на валютных рынка спрэды и курсы являются другими.
И так начнем....
Нефть марки Brent несмотря на поднятие на 0,06%, не смогла побить цену последней торговой сессии и просела на более чем 1%.
Нефть WTI просела примерно на столько же с начала утренней сессии.
Как я писал ранее, что падение цены на нефть и полезные ископаемые которое образовалось на последних торгах за два дня, будет иметь влияние на рынки ценных бумаг и их слегка будет лихорадить. Все это последствия падения нефти. Падение нефти создает неуверенность для инвесторов как на рынках полезных ископаемых, так и на рынках ценных бумаг.
Все рынки, просели с начала сегодняшних торгов в среднем на 0,3%. Это показывает неуверенность инвесторов и следовательно они не хотят покупать или продавать используя большие ресурсы. Возможно объемы торгов сегодня буду не столь высокими, и ниже средних показателей.
Исключение составил лишь рынок Шанхая, он вырос на более чем 2%. На сегодняшний день рынок Шанхая ведет себя аномально. Но это все из-за возможности помощи рынку Нац.Банком КНР и вливании денег в экономику КНР.
Итоги:
- Рынки слегка лихорадит, какой то уверенной тенденции на понижение или повышение настроения инвесторов нету
- Рынки и нефть в среднем продолжают падение с пиковых значений достигнутых на прошлой неделе
- Политика мировых нац. банков не ясна, и игроки выжидаю решения Евро комиссии о вливании доп. денег в экономику ЕС
- Если на сегодня не будет позитивных новостей на мировых рынках, то торговые сессии закончатся легким падением, не более чем на 0,6-1%
И так что же с нашей корзиной тенге/доллар. На сегодняшей послеобеденной сессии тенге возможно слегка укрепит позиции. Но как только эффект падения мировых индексов доберется до рынков и игроков на рынке Казахстана, то тенге снова потеряет позиции. Средний курс на сегодня и завтра 368-373. Очередное падение тенге примерно на 1% или более
Сегодня 03.02.2016 11:44
По итогам вчерашних данных прогнозы сбылись, с небольшими отклонениями. Ну идеально угадать не всегда получается. Во первых мы угадали движение корзины (падение тенге). Во вторых, то что тенге преодолеет психологический барьер 370 тенге.На данный момент курсы по данным mig.kz 374-378, а мы прогнозировали 368-373. Данное искривление пошло из-за плохих новостей Китая и нефтянных компаний, о которых расскажу ниже. Давайте взглянем на рынки сегодня
Для начала рынки ценных бумаг
Сегодня, ни один из рынков не начал сессию с роста. Даже Шанхайский индекс не смог поддержать рост показавший вчера. У инвесторов достаточно угрюмое настроение из-за нескольких плохих новостей. Во первых, экономика Китай (второй по величине экономики в мире) показывает спад, и аналитики заподозрили Китая в преувеличении роста ВВП и отчитались в своих доводах в своих отчет-анализах. Во-вторых, крупнейшие нефтянные компании Шеврон, Эксон и Бритиш петролеум показали существенные убытки, на которые этим компаниям придется реагировать. Многие проекты скорее всего они заморозят и будут уменьшать кол-во работников, чтобы уменьшить издержки и показать хоть какую то доходность.
Взглянем на нефтянные рынки
Нефтяные рынки еще не начали реагировать на новости. Рынки в стадии выжидания. Зачем они выжидают? Во первых, ждут новостей от действий Китайского гос.аппарата. Во вторых, ждут реакции нефтяных компаний, которые попали в затруднительную ситуацию. Если компании решат заморозить еще больше проектов и уволить работников, то возможно мы увидим уменьшение поставок на рынок нефти. Следовательно, возможным является подорожание нефти. Если же рынок отреагирует более эмоционально, но возможно даже временное падение нефтяных котировок.
Я предполагаю, что в ближайшие 2-3 дня наша корзина тенге/доллар существенно не изменится. Многое зависит от новостей, которые инвесторы выжидают. Наврядли от ЕС, нефтяных компаний и гос. аппарата КНР мгновенно последуют реакции, так как принятие решений требует аналитики и минимум нескольких дней. Угрюмое настроение инвесторов на Западе, перепадет на инвесторов РФ и РК. Так что, наша корзина в ближайшие день-два останется на позиции 374-378 плюс-минус 2 тенге. Хотя, лично я не удивлюсь если тенге потеряет в стоимости еще 2-3 пункта, то есть скатится к значениям 377-383 и преодолеет еще один психологический барьер в 380 тенге.
Всем удачи! Спасибо!